5. Oda do Trendu

 Na rynkach finansowych trend trwa dłużej niż myślisz. Przekonało się o tym dość boleśnie, wiele osób ostatnio gridując parę EURUSD czyli codziennie dokupując kolejne pozycje mimo, iż kurs uparcie poruszał się na południe. Na wykresie powstawały kolejne solidne wsparcia, ale rynek po prostu był dobijany fundamentalnymi informacjami dochodzącymi z ECB, niezdolny do jakiegokolwiek podbicia. Codziennie systematycznie wybijał nowe dołki, które skutkowały kolejnymi margin call-ami wielu retail traderow.

Ostatnio zadano mi pytanie; kiedy wiemy, ze mamy do czynienia z trendem ? Odpowiedz moja była prosta jest to moment kiedy broker dzwoni, aby powiedzieć Tobie, że masz margin call na rachunku.

Najgorszy short w trendzie spadkowym jest lepszy, niż najlepszy long na wsparciu.

Można zarobić fortunę codziennie otwierając pozycję w kierunku mocnego trendu. Tak się rodzą i tak upadają fortuny.

Dla zyskownych Traderów liczy się tylko jedno, w którą stronę zmierza rynek. Wyczekują oni na moment, w którym sytuacja na rynku stanie się oczywista. Gdy już ten moment nadszedł, potrafią wejść nawet 50-krotnością dopuszczalnej wielkości pozycji, która grają na co dzień.

Kiedy obserwujesz rynek, a ten porusza się zdecydowanie, wykorzystaj to z całą mocą, all in. Możesz wejść większym zleceniem niż zwykle, ponieważ ryzyko pomyłki jest w tej sytuacji prawie zerowe.

Transakcje takie, jak opisana powyżej nie zdarzają się codziennie. Zazwyczaj poniedziałek to przyczajenie smoka, niewiele się dzieje na rynku, natomiast wtorek to już umocnienie trendu i silny ruch, który był zakorzeniony w poniedziałkowej zmianie ceny.

Pamiętaj o zmianie trendu dowiesz się z pierwszej ręki, gdy przestaniesz zarabiać pieniądze.

Ps.

Para eurusd uznawana jest za „bezpieczną” parę ze względu na zanikającą zmienność z roku na rok, jednakże moje doświadczenie mówi mi, iż jak złapie trend to świece jednego koloru się nie zatrzymują do korekty.

4. Tang Ping Portfolio

 

Tang Ping lub 躺平主义 to "ruch leżenia na płasko" (ang. lying flat movement), zdobywający popularność wśród młodzieży z Państwa Środka protestującej przeciwko kulturze 996, w której jedyną wartością jest praca.

996 oznacza pracę od 9 rano do 9 wieczorem przez 6 dni w tygodniu. Daje to łącznie 72-godzinny tydzień pracy, czyli chińskie niewolnictwo XXI wieku.

Kultura ciężkiej pracy jest jednak obecna w wielu krajach Dalekiego Wschodu. W azjatyckich językach znajdziemy określenie na śmierć lub samobójstwo z przepracowania – "karoshi" po japońsku, "guolaosi" po mandaryńsku czy "gwarosa" po koreańsku.

Uwarunkowania kulturowe mają ogromne znaczenie, Chińczycy wychowują się w kulturze, która narzuca im konieczność bycia lepszym od innych. Tylko co to ma wspólnego z naszym trejdingiem ? Otóż całkiem sporo. Portfolia automatycznych strategii, które rozwijam czy to na bazie swoich pomysłów, czy też współpracy w zamkniętej grupie ETL (Etat to Lipa) są systematycznie ulepszane w procesie czasochłonnych  analiz danych walk forward kont demo, na których transakcje zawierają dziesiątki Expert Advisors uruchomionych również na dziesiątkach MT4. Oczywiście do tego dochodzi jeszcze utrzymywanie infrastruktury.

Tang Ping Portfolio jest bazowane na White Lotus Portfolio. Konto, które chodzi od zeszłego roku, aczkolwiek w grudniu 2020 manualne transakcje na DAX spowodowały margin call, co widać na wykresie poniżej, to z perspektywy czasu uznaje to za dobre wydarzenie, gdyż ostudziło moją chęć podążania za schematem „get rich quick” i w efekcie ustawiłem tam automatyczne strategie, które wraz ze wzrostem balansu konta były poszerzane o kolejne.

W rezultacie tych zmian The White Lotus portfolio w całym 2021 roku osiągnął stopę zwrotu powyżej 500% i pierwsze miejsce w Leaderboard forexfactory. Oznacza to dla moich wysiłków, że przeskoczyłem przepaść miedzy porażka, a sukcesem w algo tradingu. Zgodnie zresztą z zasadą : 

STEP-BY-STEP, FEROCIOUSLY

Gradatim Ferociter is the motto of Jeff Bezos’s Blue Origin. It means step by step, ferociously. According to Bezos, “If you’re building a flying vehicle, you can’t cut any corners. If you do, it’s going to be an illusion that it’s going to make it faster. … You have to do it step by step, but you do want to do it ferociously.” These companies mastered the art of incremental development process to create products like iPhone, and platforms like Amazon, Netflix, and Facebook.

Strategie które zostały tutaj włączone do portfolio to:

1.       Skalperzy działający w oparciu o wybicie kilku ostatnich świec H1 lub H4, blisko break even

2.       Podążający z trendem w oparciu o wybicie kilku ostatnich świec H1 lub H4, stop loss nadążny

3.       Wybicia ze zmienności

4.       Wieczorne mean reversion w oparciu o Bollinger Bands

5.       Dzienne Bollinger Bands plus ATR mean reversion

6.       Podążający za trendem H1 sklaperzy, w przypadku cofnięcia uśredniający pozycje.

7.       Momentum H1, w przypadku cofnięcia uśredniający pozycje.  

Najtrudniejszy był dobór wielkości lota na poszczególne strategie oraz dopasowanie par. I tak strategie, które nie uśredniają maja większego lota do dyspozycji, tutaj mamy zero jedynkowe zakończenie transakcji, albo Stop Loss, albo zakończenie transakcji na Break even, albo take profit, natomiast te które uśredniają maja lota mniejszego. Kolejna kwestia, że uśrednianie nie jest symetryczne, a w zależności od zmienności rynku, często pierwsze dodatkowa pozycje jest blisko już otwartej co w przypadku trendowego wejścia daje dużą statystycznie szanse na wyjście na plus, natomiast kiedy pozycja odklei się od trendu uśrednianie jest w coraz większych odległościach. Efekt tegoroczny jak do tej pory zysk 500% plus potwierdza, że tak zbudowane portfolio ma szanse przeżyć na rynku długie miesiące.

Wyniki protoplasty Tang Ping portfela, czyli White Lotus zmobilizowały moich znajomych do dołączenia, wiec upubliczniłem konto w serwisie RoboforexCopyFX. Tutaj nastawiam się na zyski w 2022 roku na poziomie circa 500%. Serwis CopyFX to najprostszy sposób, żeby upublicznić konto bez konieczności posiadania VPS przez moich znajomych, a poprzez opcje subscription mode „free” or „by request” będę miał możliwość decydowania czy dołączyć dana osobę czy też odmówić. Same warunki subskrypcji ustala broker i to z nim podpisuje się umowę.  

Konto Tang Ping Portfolio można obserwować pod linkiem :

https://www.copyfx.com/ratings/rating-all/show/140836 

Portfel zasiliłem kwotą tysiąca dolarów. Jego wyniki będą systematycznie pojawiały się na blogu. 

Natomiast konto Tang Ping Evolution, zasilone 40 000 pln, gdzie będzie można obserwować run do miliona jest widoczne w serwisie forexfactory pod linkiem :

https://www.forexfactory.com/tomaszwys#acct.00

Oba konta będą dostępne i widoczne w 2022 roku, po tym okresie zakończę publiczna działalność w oparciu o algo trading. 

Przykłady wejść strategii wieczornej Bollinger Bands z uśrednianiem, które nie zawsze jest potrzebne.

Otwieranie zleceń w batch-es pochodzi z Davit Pivots strategii.

Tomasz, algo trader

3. Money Management u brokera CFD

Wraz z wprowadzonymi regulacjami ESMA dotyczącymi redukcji lewara transakcji retail traderów u brokerów CFD, wiele osób musiało dopłacić do depozytów chcąc jakiś sensowny money management stosować. Osobiście nie oceniam tego ruchu europejskiego regulatora jako dobrego, gdyż mój money management opierał i opiera się na trochę innych zasadach. Nadrzędną jego cecha jest minimalizacja kwoty trzymanej u brokera przy równoczesnym wykorzystaniu dużej dźwigni podczas transakcji, co wiążę się z dużym poziomem ryzyka kwoty zdeponowanej na rachunku. Jednakże nie jest to kwota, do której odnoszę całościowo zysk i ryzyko na portfelu mojego automatycznego handlu.

Zasadnicza większość z retail inwestorów podchodzi w sposób prosty i przejrzysty do zarządzania pieniędzmi. Dokonuje wpłaty do brokera i w każdej transakcji po prostu ryzykuje część tej kwoty.

Zachęcam jednak, aby spojrzeć na to w trochę inny sposób, a mianowicie załóżmy, że posiadamy kwotę 10 000 USD na inwestycje na rynku instrumentów pochodnych. Określamy jaki maksymalny drawndown jesteśmy w stanie zaakceptować. Dla jednych będzie to 20% utraty wartości depozytu, dla innych slk50, czyli stop loss 50% na kapitale.

Załóżmy, że dla portfela prowadzonego u jednego z brokerów, z których korzystam jest to w granicach 10%-15%. W związku z tym dokonuje wpłaty do brokera kwoty 1500 USD. Zakładam, iż mogę utracić całość tej kwoty, co by stanowiło 15% z 10 000 USD. Ponieważ broker korzysta z mechanizmu margin call-a i stop out-u, optymalnie powinienem trzymać w depozycie 2000 USD. Proszę zatem spojrzeć na obrazek numer 1. Depozyt około 2000 USD, aczkolwiek wypłaciłem wraz ze wzrostem kwoty na rachunku około 500 USD, a wiec moich pieniędzy obecnie znajduje się u tego brokera około 1500 USD. Utrata całej tej kwoty oznacza stop transakcjom i strata 15% z kwoty 10 000 USD dostępnej w ramach spekulacji na rynkach lewarowanych.

Obrazek 1. Money Management dla 15% kwoty inwestycji z 10 000 USD

Co zatem z resztą kwoty ? Nie przelaliśmy do brokera 8500 USD. Na co przeznaczyć tę sumę ? Wachlarz możliwości jest spory, inwestuj w aktywa wolne od ryzyka; depozyt bankowy, obligacje rządowe bądź korporacyjne wiarygodnych podmiotów. Jest to optymalne rozwiązanie ze względu na ryzyko jakie może pojawić się na rynkach finansowych. Czarny łabędź w postaci Brexit-u, ogłoszenia wojny handlowej USA-Chiny, czy uwolnienie franka szwajcarskiego potrafi błyskawicznie doprowadzić do utraty znacznej części naszego kapitału na rynku forex. Jednakże posiadając część swojego kapitału ulokowanego w aktywa wolne od ryzyka unikniemy nieobliczalnym stratom. Kolejną przewagą jest fakt, że uzyskamy dochód z lokaty czy też obligacji, 2% może 3% od całkowitej kwoty.

Podsumowując, nasz money management powinien zakładać, że początkowo nie mam 1500 USD u brokera, ale właśnie 10 000 USD. Tak więc podstawą do obliczenia ryzyka bądź też wielkości poszczególnych pozycji powinna być kwota 8500 USD plus Account Equity, czyli to co faktycznie posiadamy na koncie brokera, u nas to jest owe 1500 USD. Proszę spojrzeć na obrazek numer 2 i numer 3. Serwis myfxbook daje nam możliwość Custom Analysis. W momencie kiedy wpisze kwotę 10 000 USD i kliknę Analyze, pokaże się właściwy obraz ryzyka dla mojego money mangement. Obrazek 3 pokazuje max drawdown 9.34%.

Obrazek 2. Custom Analysis w serwisie myfxbook

Obrazek 3. Money management dla kwoty 10 000 USD

Kończąc, ryzyko naszych transakcji z maksymalnym drawndown 99% z 1500 USD lub 15% z 10 000 USD jest takie samo pod względem ryzyka w liczbach bezwzględnych. Zaletą tego podejścia jest fakt, że kwota zagrożona jest ta którą wpłacamy do brokera, gdyż Black Swan nie zabierze nam kwoty większej. Kapitał pozostawiony pracuje w bezpiecznym miejscu, aczkolwiek odsetki od niego może nie są imponujące dla retail tradera. Konieczne jest jednak uświadomienie sobie iż maksymalny drawdown przy takim money management jest na poziomie 60% - 70% tutaj, dla tego portfela normą. Czy jednak urzędnicy lub broker jest w stanie sobie uświadomić, że kapitał inwestycyjny jest jeden i rozkłada się w kilku miejscach ? Szczerze wątpię w to, a jaka jest opinia czytelników bloga ?

Mały dodatek jeszcze dla zainteresowanych jaka kwotę należy posiadać u brokera przy lewarze 1:30 lub 1:500, kiedy chcemy otworzyć pozycje 1 lot-a na EURUSD (obrazek 4). Od razu uwaga nie trzeba posiadać rachunku w egzotycznym miejscu, bez gwarancji depozytu, aby móc korzystać z lewara 1:500. Wystarczy mieć status profesjonalnego inwestora i przykładowo pod regulacjami FCA Wielkiej Brytanii można mieć ochronę kapitału do 85 000 funtów i lewar 1:500 dostępny.  

2. The White Lotus Portfolio

 

The White Lotus Portfolio jest w części kontynuacją portfela algo strategii pracujacych od stycznia 2021 na koncie bedącym w czołówce rocznej kont klasyfikowanych w serwisie forexfactory.

to be continued

1. Krzywa dochodu na etacie

Wiele osób doskonale zarabia na etacie bądź też z sukcesem prowadzi firmę, dlaczego więc spotykamy ich na rynkach finansowych gdzie podejmują nadmierne ryzyko spekulujac kontraktami na indeksy giełdowe lub parami walutowymi na rynku forex, często zresztą nieskutecznie. 

W moim przypadku jest to świadomość, że moja krzywa dochodu na etacie, nawet bardzo dobrze opłacanego inżyniera będzie zawsze krzywą dochodu płaską niezależnie od ilości corocznych podwyżek bądź premii płaconych przez firmę. Natomiast rynki finansowe dają możliwość przeprowadzenia trnsakcji spekulacyjnych, które w określonym czasie potrafią dać dochód 1 miliona dolarów. 

to be continued